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主體簡介

錦程產(chǎn)投所屬的四川省達(dá)州市，作為川東北省域經(jīng)濟(jì)副中心培育城市，2024年經(jīng)濟(jì)運(yùn)行穩(wěn)中有進(jìn)，發(fā)展基礎(chǔ)持續(xù)夯實(shí)。2024年全年地區(qū)生產(chǎn)總值達(dá)2801.6億元、增長5.7%，地方一般公共預(yù)算收入196.62億元，同比增長7.6%，在全省21個(gè)市（州）中排名第7位，穩(wěn)居中上水平。其預(yù)警通寬口徑債務(wù)率為199.82%，處于相對一般的可控范圍。

當(dāng)前達(dá)州扎實(shí)推進(jìn)川渝萬達(dá)開地區(qū)統(tǒng)籌發(fā)展和“一區(qū)一樞紐一中心”建設(shè)，聚力打造能源、化工、新材料、汽車零部件等區(qū)域優(yōu)勢產(chǎn)業(yè)集群，積極發(fā)展冰雪經(jīng)濟(jì)、夜間經(jīng)濟(jì)、首發(fā)經(jīng)濟(jì)，支持文博游、研學(xué)游、避暑游，為財(cái)政收入增長和債務(wù)風(fēng)險(xiǎn)化解提供了堅(jiān)實(shí)產(chǎn)業(yè)支撐。

國慶中秋“雙節(jié)”假期，達(dá)州市文旅市場交出一份亮眼成績單。截至10月8日，累計(jì)接待游客540.14萬人次，旅游綜合收入達(dá)22.11億元，同比分別增長20.77%和17.41%，紅色旅游、生態(tài)觀光、鄉(xiāng)村休閑等業(yè)態(tài)全面開花。

（一）亮點(diǎn)1：產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)型未涉及重大資產(chǎn)重組

錦程產(chǎn)投產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)型以股權(quán)劃轉(zhuǎn)和經(jīng)營性資產(chǎn)劃入為主。

股權(quán)劃轉(zhuǎn)：2023年至2025年，達(dá)州產(chǎn)發(fā)將達(dá)州建工集團(tuán)有限公司等5家全資子公司100%股權(quán)無償劃撥至錦程產(chǎn)投。2024年5月，達(dá)州產(chǎn)發(fā)將其持有的四川巴旅實(shí)業(yè)集團(tuán)有限公司100%股權(quán)無償劃撥至錦程產(chǎn)投。

經(jīng)營性資產(chǎn)劃入：2024年6月，達(dá)州產(chǎn)發(fā)將其持有的經(jīng)營性資產(chǎn)無償劃撥至錦程產(chǎn)投表內(nèi)，具體包括景區(qū)經(jīng)營性項(xiàng)目、巴山大峽谷旅游扶貧開發(fā)建設(shè)項(xiàng)目（二期）、觀山坪林區(qū)10,420.50畝商品林權(quán)和景區(qū)運(yùn)營收費(fèi)權(quán)（包括景區(qū)門票收費(fèi)和二次銷售收費(fèi)）。

（二）亮點(diǎn)2：收入構(gòu)成暫未涉及城建類收入

錦程產(chǎn)投報(bào)告期內(nèi)收入以建筑施工業(yè)務(wù)（占比51.42%）、景區(qū)經(jīng)營業(yè)務(wù)（占比22.87%）、施工管理業(yè)務(wù)（占比10.55%）、房屋租賃業(yè)務(wù)（占比3.94%）、房地產(chǎn)銷售業(yè)務(wù)（占比1.46%）為主，暫未涉及城建類收入。

其中，建筑施工業(yè)務(wù)是錦程產(chǎn)投市場化運(yùn)營的核心業(yè)務(wù)板塊之一。該業(yè)務(wù)板塊主要通過參與市場化公開招投標(biāo)、競爭性談判等合規(guī)方式獲取工程項(xiàng)目。項(xiàng)目承接后，達(dá)州建工嚴(yán)格依據(jù)項(xiàng)目合同約定、國家及行業(yè)建設(shè)標(biāo)準(zhǔn)，統(tǒng)籌組織施工團(tuán)隊(duì)開展工程建設(shè)，同步落實(shí)全過程質(zhì)量管控與安全生產(chǎn)管理，確保項(xiàng)目履約符合業(yè)主要求。施工期間，由業(yè)主單位根據(jù)工程實(shí)際推進(jìn)進(jìn)度，按合同約定分期支付工程進(jìn)度款，保障項(xiàng)目建設(shè)資金有序流轉(zhuǎn)；待工程全面完工且通過竣工驗(yàn)收后，雙方按規(guī)定流程開展工程竣工決算工作，明確最終工程價(jià)款，完成項(xiàng)目建設(shè)全周期閉環(huán)管理。

根據(jù)建筑工程類業(yè)務(wù)市場化認(rèn)定標(biāo)準(zhǔn)，需同時(shí)滿足市場化招標(biāo)、展業(yè)區(qū)域、付款單位三要素。建筑施工業(yè)務(wù)作為其市場化運(yùn)營核心板塊，完全符合上述認(rèn)定要求：

業(yè)務(wù)開展中，項(xiàng)目獲取主要通過公開招投標(biāo)、競爭性談判等市場化方式，而非行政指令分配，不涉及政府指派型收入；展業(yè)區(qū)域遵循市場需求布局，不局限于特定行政區(qū)域，依據(jù)項(xiàng)目價(jià)值與自身能力參與市場競爭；付款主體為各類市場化業(yè)主單位，施工期間業(yè)主按工程進(jìn)度分期支付進(jìn)度款，竣工后按流程完成決算，資金結(jié)算嚴(yán)格依據(jù)合同約定執(zhí)行，無代建類資產(chǎn)科目。綜上，該業(yè)務(wù)完全具備市場化屬性，屬于市場化業(yè)務(wù)范疇。

（三）亮點(diǎn)3：募集資金用途涉及償還銀行借款利息